《台北股市》存金控換i17！國泰等13檔誰是報酬王
2025/09/19 11:23
【時報-台北電】今年iPhone 17降價又美，不到3萬元，存哪檔金融股能無痛買單呢？價值投
資達人股海老牛做了一個統計，如果每月5千存13檔金控股，近5年股利王是元大金，配息11
.7萬元；報酬王是中信金，賺逾85%；選錯股只賺1成多，領息不到5萬，看來基本面還是很重
要，8月金融股獲利成長王是玉山金，老牛笑說可換iPhone了。
股海老牛在YouTube影片表示，還在猶豫是否換iPhone 17嗎？藝人吳怡霈就用金融股利，
無痛買單換新iPhone，她今年兆豐金股利9萬多元，剛好能輕鬆cover自己想要的購物清單！
如果以13檔金控股存股，從2020年1月到2025年9月，每月投入5,000元，累積成本約34萬多
元，統計近5年股利，以元大金最亮眼，累積配息11.7萬元；其次是富邦金9.5萬，以及凱基
金7.8萬。
再看總報酬率，前3名是中信金85.6%、元大金72.9%、富邦金69%，不僅股息穩定，也有資
本利得。至於落後的像合庫金、台新新光金，報酬率僅在1成多，累積股利也不到5萬。金融
股雖多數穩健，但長期報酬仍因體質與成長性分化。選對標的，才能讓存股效果加倍。
股海老牛解析，13檔金控股8月獲利合計578.3億元，較上個月572億元微幅提升，也高於去
年同期323.91億元，主要是去年8月剛好遇到台幣急升影響壽險獲利有關。而前8月獲利3342
.8億元、年減近28%，不過年減幅從超過3成持續下滑，老牛還是強調，「今年表現不求贏，
但不要輸太多就OK！」
目前累計獲利成長Top3，分別是：玉山金、彰銀、高雄銀，與上月持平，都是銀行型金融
為主。其中玉山金、彰銀，獲利年增率都有2成以上；獲利達成率超過75%的有：玉山金、台
新新光金、永豐金、第一金、彰銀、高雄銀、上海商銀。代表剩下4個月只要穩穩賺，就有超
越去年獲利的機會。
按照慣例，老牛特別挑出3家金融股做解析：富邦金、玉山金和中信金。
◎富邦金(2881)：
8月稅後淨利111億，前8月734.8億，雖然年減35%，但EPS還有5.11元，依舊是唯一賺進「
半個股本」的金融股。北富銀表現亮眼，前8月淨利257億、年增15%寫新高；證券與產險也同
步創高。
壽險子公司8月賺58億，受惠台股創高、台幣貶值，資產價值跟保費收入雙雙成長。整體來
看，本業穩健；不過，今年整體獲利仍年減超過3成，特別是第2季受匯率波動影響，下半年
還得加把勁，才能彌補回來。
富邦金今年配現金4.25元，是歷年最多，已經填息了；而股票股利0.25元，預計9/25才要
除權。
◎玉山金(2884)：
今年被封為「成長王」，8月稅後淨利30.9億，雖然月減1成，但 EPS 0.19元，仍是次高；
前8月233億、年增26%，EPS來到1.44元，續創新高。玉山銀行獲利年增超過3成，利差維持高
檔，動能相當強勁。
壽險拼圖方面，市場點名玉山有可能自設壽險或策略聯盟，展現擴大版圖的企圖心。整體
來說，成長性與市場野心，讓玉山金值得長期關注。玉山金今年配現金1.2元，送股票0.1元
。只用了18天順利填權息，老牛也可以拿股利來換iPhone了。
◎中信金(2891)：
8月稅後79億，月增超過3成；前8月495.8 億，年減6.8%，EPS 2.49元。中信銀表現亮眼，
獲利年增 17%再創高；但台灣人壽受美元貶值影響，獲利下滑，不過本業保費持續成長。
想挑戰明年發2元股利，要滿足3條件：(1)銀行獲利續創高；(2)壽險匯率壓力趨緩；(3)市
場溫度提升。綜合而論，前8月EPS 2.49 元，假如未來4個月穩健獲利，明年再發2元的機率
仍高。不過，今年配2.3元股利，還沒填息要加油囉！
老牛總結，「不要等到有錢才開始投資，而是因為開始投資，才會有錢。」金融股就像投
資人的「第1堂入門課」，不僅能幫助你養成存股習慣，還能透過股利慢慢看見資產成長。與
其等錢變多才投資，不如現在就開始，讓錢為你工作。(新聞來源：旺得富理財網 馮恩惠)
※免責聲明：文中所提之個股、ETF內容，並非任何投資建議與參考，請審慎判斷評估風險
，自負盈虧。
